Cómo Negociar Opciones En Etfs

Opciones de Entrenador: Cómo negociar opciones de índice y ETF Cuando los inversionistas entran por primera vez en el ámbito del comercio de opciones, por lo general se adhieren a la compra de vainilla pone y llama a acciones individuales. Sin embargo, las acciones no son las únicas entidades factibles en Wall Street. Si usted es alcista en los servicios públicos o bajista en los bancos regionales, theres una buena probabilidad de que usted puede encontrar un índice o fondo negociado en bolsa (ETF) que se alinea con sus ideas comerciales. Lo que es más, estos vehículos le permiten diversificar su cartera, sin cargar en una multitud de acciones u opciones, creando una forma de bajo costo para reducir el riesgo. Pero, antes de salir adelante, retrocedemos un poco. Un índice es una compilación estadística de varias poblaciones que están relacionadas de alguna manera con un solo número. Por ejemplo, el SampP 500 Index (SPX) incluye una amplia franja de acciones estadounidenses, pero una acción debe mantener una capitalización de mercado específica y liquidez para atraer la inclusión, entre otros factores decisivos. Mientras tanto, un fondo negociado en bolsa (más comúnmente denominado ETF) es un vehículo de inversión que contiene un grupo de valores que representan un sector o índice específico. ETFs se componen como fondos mutuos, pero que el comercio al igual que las existencias. En otras palabras, tanto los índices como los ETFs representan el desempeño de un grupo o sector particular del mercado de valores. Si usted está interesado en las materias primas, constructores de viviendas, acciones de defensa, o la energía alternativa, le garantizo que puede encontrar un índice o ETF que se centra en ese sector específico. Así que, ¿cómo jugar ETF o opciones de índice Al igual que cualquier otra opción. Digamos que usted anticipa una reunión a corto plazo en el sector de la línea aérea. Siempre se puede comprar acciones en Delta Air Lines (DAL) y esperar lo mejor - pero lo que si la flota Deltas entera es animado por los piratas en la oscuridad de la noche, y el tanque de acciones como resultado Youd perder a toda la aerolínea - sector rally Aquí es donde el índice y las opciones de ETF son útiles - si youre alcista (o bajista) en un sector determinado, pero desea protegerse contra la debilidad (o fuerza) en cualquier seguridad en particular dentro de ese grupo. En este caso, puede comprar una opción de compra en el índice de aerolíneas AMEX (XAL). Al poner su apuesta en XAL, obtendrá exposición a pesos pesados ​​del sector como Delta, UAL Corp. (UAUA), Continental Airlines (CAL) y US Airways (LCC). Si el grupo se reúne como esperaba, el uso de una opción de compra maximizará sus ganancias. Idealmente, el rendimiento general de los grupos compensará con eficacia cualquier outliers - en el peor escenario anterior, eso sería las acciones hipoteticamente tanking de Delta. E incluso si el sector no se dispara, su única pérdida en la posición será la prima que pagó para entrar en el comercio de opciones. También puede utilizar el ETF y las opciones de índice para cubrir de manera económica sus tenencias de acciones, sus otras posiciones de opciones o incluso toda su cartera. Por ejemplo, digamos youve decidido cortar un stock específico dentro del sector de gas natural. Sin embargo, le preocupa que el aumento de los precios del gas natural podría arrojar una llave en su estrategia comercial. Con el fin de protegerse contra esta posibilidad, podría comprar una opción de compra en el Fondo de Gas Natural de los Estados Unidos (UNG). De esta manera, usted puede tomar parte en un rally de todo el sector, y cualquier ganancia en la opción larga ayudará a compensar las pérdidas potenciales en el stock que vendió a corto. Piense en la prima que paga por la llamada de UNG como un pago de seguro de automóvil - que espero que no lo necesite, pero es allí por si acaso. Alternativamente, digamos que usted anticipa un período de debilidad a corto plazo en el mercado de acciones más amplio. Con el fin de amortiguar algunas de las pérdidas en su cartera de acciones, usted podría comprar opciones de venta en el SampP Depository Receipts (SPY). Este ETF rastrea el desempeño del mercado más amplio representado por el índice SampP 500, por lo que una opción de venta de SPY le permitiría capitalizar la debilidad en el mercado como un todo. En general, no hay razón para no negociar ETF y las opciones de índice. Hay una variedad de usos - además de la especulación directa, puede utilizarlos para cubrir, o en tándem con otras opciones juega como parte de un comercio de pares. No hay tiempo como el presente para familiarizarse con estas herramientas de comercio infinitamente útil. Schaeffers Investment Research Inc. ofrece servicios de negociación de opciones en tiempo real, así como boletines informativos diarios, semanales y mensuales. Haga clic aquí para suscribirse a boletines gratuitos. El sitio Web de SchaeffersResearch ofrece noticias financieras, educación y comentarios, además de filtros de inventario, filtros y muchas otras herramientas. El fundador Bernie Schaeffer es el autor del libro innovador, el consejero de la opción: Técnicas del edificio de la abundancia usando opciones del índice de la equidad amp. Todos los derechos reservados. La reproducción no autorizada de cualquier publicación de SIR está estrictamente prohibida. Por qué Comercio Opciones de ETF En muchas de mis operaciones y ejemplos, Ive optó por negociar opciones de ETF en lugar de stock o opciones de índice. Por qué tengo tres razones básicas por las que las prefiero. Voy a entrar en eso un poco. Antes de que lo haga, quiero proporcionar algunos antecedentes básicos sobre ETFs, lo que son y cómo se comparan con las poblaciones. Qué es un ETF Primero los fundamentos. ETFs, corto para Exchange Traded Funds puede ser pensado como una especie de fondo mutuo que se cotiza en una bolsa de valores regular - al igual que una acción. En el exterior, parecen bastante directos, pero detrás de las escenas, hay un poco de complejidad que entra en la creación y gestión de un ETF. Un ETF se compone generalmente de acciones representativas mantenidas en un fideicomiso y administrado por grandes instituciones como Merrill Lynch, Vanguard, Barclays, State Street y así sucesivamente. Al igual que los fondos mutuos, los ETF pueden representar un paquete de acciones en un índice, sector o clase de activo determinado. A menudo están sujetos a una pequeña comisión de gestión similar a los fondos mutuos, pero por lo general mucho más pequeño. A diferencia de los fondos mutuos, los ETFs se negocian como una acción. Eso significa cualquier corretaje donde usted puede negociar acciones, también puede negociar ETFs. Además, a diferencia de los fondos mutuos, usted no está sujeto a los impuestos ocultos sobre las ganancias de capital. Las ganancias de capital se calculan sobre la base de cuándo compró el ETF y cuándo lo vendió. período. Heres la parte agradable. Al igual que las acciones, muchos ETFs tienen opciones. Eso significa que puedo negociar opciones en el mercado amplio como opciones comerciales del índice. Opciones de ETF por lo general el comercio como las opciones de acciones, lo que significa que son opciones de estilo americano que se pueden asignar en cualquier momento, dejar de negociar el tercer viernes del mes y caducan al mediodía del día siguiente. Por lo tanto, bastante chit charlar sobre los ETFs ellos mismos. Para obtener más información sobre los detalles de ETFs y ETF opciones, echa un vistazo a los siguientes sitios. Tres razones por las que negoco Opciones de ETF Como se prometió, he aquí algunas razones por las que me gusta negociar opciones de ETF. Dado el tiempo, probablemente podría pensar en algo más, pero cuando le explico a la gente por qué los comercio, por lo general terminan con estas tres razones clave. 1. Opciones de ETF son más diversas que las opciones de acciones individuales Como menciono en mi página de opciones de índice. Me he convertido en un fanático del comercio en el amplio mercado. Si bien puede haber más fuertes hacia arriba y hacia abajo se mueve en acciones individuales, hay menos sorpresas con los índices y ETFs. En la página de opciones de índice, Ive también mencionó algunas de las desventajas de las opciones de comercio de índices, lo que naturalmente hace que las opciones de ETF una gran alternativa. Con ETFs prácticamente tengo la capacidad de cambiar algo como si fuera una acción. Sólo para llevarlo a la tierra, déjenme dar algunos ejemplos. Digamos que quería cambiar algo realmente amplio y diverso. Simplemente opto por intercambiar el SPY, un ETF que representa el SampP 500. Otro buen índice general es el Russell 2000 - eso es 2000 acciones de pequeña capitalización en este índice. Yo comercio de la IWM, la ETF que representa el Russell 2000. ¿Qué pasa con un sector Vamos a decir que quiero comerciar con el sector financiero. XLF representa las acciones del sector financiero. Constructores de viviendas Eso sería el XHB. ¿Qué pasa con una mercancía como el oro, la plata o el petróleo Que sería GLD, SLV o USO. ¿Qué hay de los mercados emergentes O, qué pasa con un EEM país emergente específico representa una cesta de acciones para todos los mercados emergentes. EWZ (un ETF cuyas opciones Ive negociado) representa sólo una canasta de acciones brasileñas. Existen nuevos ETF que se crean prácticamente todos los días. No es difícil encontrar uno para representar una clase de activo Im interesado comercio. El truco es encontrar uno que cumpla mis criterios para las opciones de comercio en él. Más sobre esto más tarde. 2. Muchos ETFs y sus opciones negocian volúmenes grandes Muchos, pero no todos los ETFs negocian en grandes volúmenes. Esto es particularmente cierto para los ETF que representan índices de mercado amplios. Más y más instituciones, así como los comerciantes al por menor se están interesando en el comercio de ellos. Como resultado, muchos ETF negocian a volúmenes iguales y mayores que algunas de las acciones más populares. Dado que la ETF negocia con altos volúmenes, las opciones a menudo se negocian también en grandes volúmenes. Esto se puede determinar mirando el interés abierto para cualquier huelga dada en un mes dado. Gran interés abierto se traduce en muy líquido, lo que significa muy apretado ofertas / pide se extiende y se llena bien. Lo que quiero decir con buenos rellenos es que cuando establezco un precio de pedido justo entre la oferta y la solicitud, a menudo se llenan con bastante rapidez. Cuando un gran número de opciones se negocian en un momento dado, los creadores de mercado a menudo son motivados a tomar mi oferta simplemente para obtener mi orden fuera del camino para que puedan tomar pedidos más grandes - una buena razón para asegurarse de que mi tamaño de orden es muy pequeño Porcentaje del interés abierto. 3. Opciones de la ETF a menudo el comercio en incrementos de 1 huelga Una de mis características favoritas de las opciones de comercio de ETF es que a menudo el comercio en 1 amplia huelga incrementos, independientemente del precio del subyacente. No me di cuenta de esto tanto cuando estaba negociando opciones de acciones más regularmente. Sin embargo un amigo y yo estábamos considerando recientemente un comercio de propagación en AAPL. Si has estado siguiendo mis tutorías de comercio de la semana o lees las páginas de estrategia de extensión vertical, sabes que me gusta vender la huelga corta con una probabilidad de éxito entre 60 y 70, lo que significa que necesito encontrar una huelga con una probabilidad de expirar En el dinero de 30-40. Y por lo general prefiero 30-35 si puedo conseguirlo. Lo que encontré mirando la cadena de opciones para AAPL es que con 5 incrementos de strike, era difícil encontrar una huelga que quería. Uno era demasiado alto de una probabilidad y el siguiente era demasiado bajo. Me hizo darse cuenta de que no había realmente tenido ese problema con las opciones de la ETF porque la mayoría de los que comercio son 1 incrementos. Es bastante fácil de encontrar justo el que quiero. Riesgos de los ETFs de negociación Al igual que con cualquier vehículo comercial, ETFs y opciones de ETF plantean algunos riesgos y es importante conocerlos y administrarlos. Un riesgo es el mismo que el comercio de cualquier fondo mutuo, índice o incluso un stock. El mercado puede girar y puedo perder dinero. Lo bueno de los ETFs es que, al igual que un stock, puedo establecer paradas y límites y salir de inmediato. Lo mismo ocurre con las opciones de la ETF. El riesgo principal que pienso al considerar ETFs es que no sé la mecánica exacta de ese ETF en términos de cómo se valora y cómo se comporta respecto a la cesta de activos que representa. Esto puede afectar los resultados de un comercio de opciones basado en ese ETF en particular. Otra cosa a tener en cuenta es que algunos de los ETFs inversa y ETFs apalancados pueden comportarse de forma inesperada. La combinación de apalancamiento en el ETF más apalancamiento en las opciones puede drenar su cuenta comercial. La principal manera de superar o gestionar estos riesgos es estar bien educado en el ETF que está negociando. Cada ETF tiene un prospecto, muy parecido a un fondo mutuo por lo que es bastante fácil de investigación de la ETF para determinar si es un comercio valía. Además, es una buena idea pasar algún tiempo después de la ETF y tal vez el comercio de papel con él antes de entrar en directo. Encontrar una ETF para el comercio Tengo mis ETF favoritas que me gusta el comercio y los uso una y otra vez, independientemente de la dirección que se mueven. Si usted está empezando, usted puede estar preguntándose dónde encontrar los ETF que hacen buenos candidatos comerciales de la opción. Estos son algunos pasos básicos a seguir. Investigación - utilice la lista de los Web site mal al final de esta página para localizar buenos ETFs. Además, usted puede encontrar su corredor proporciona algunas buenas herramientas de investigación también. Asegúrese de saber cosas como lo que comprende el ETF, lo que los costos de gestión son, y cómo se valora Eliminar los ETF que negocian volúmenes más bajos - Por menor volumen, Id decir algo que comercia menos de alrededor de 1 millón de acciones / día (promedio) es demasiado bajo. Elimine los ETFs donde el interés abierto de la opción del mes inicial es bajo - Por demasiado bajo, quiero decir que el interés abierto debe ser lo suficientemente grande como para que su orden componga sólo un pequeño porcentaje Monitoree las tendencias generales del índice así como las tendencias del sector - Relativamente débiles y que son relativamente fuertes Comience a negociar sólo unos pocos - Comience con opciones de ETF de índice amplio como SPY, DIA y QQQQ, llegar a conocerlos y poco a poco añadir a la lista de unos pocos a la vez. Usted no necesita demasiados - sólo unos pocos que usted conoce muy bien También, asegúrese de echar un vistazo a un video que recientemente publicado en YouTube en Encontrar ETFs Opcional. Por último, aquí hay una lista de buenos sitios web que se pueden utilizar para investigar ETFs. Recuerde asegurarse de que no sólo sabe qué índice, sector o clase de activos que representa, sino cómo se comporta. Harness el poder de los mercados por aprender a operar ETFs Elegir una plataforma de comercio Todas nuestras plataformas de negociación le permiten negociar ETFs, incluyendo Nuestra plataforma web y aplicaciones móviles. Para un paso hacia una negociación más activa, Trade Architect. Es una plataforma visualmente intuitiva y un lugar ideal para comenzar. Cuenta con herramientas fundamentales, como el acceso a cotizaciones de nivel II, noticias en tiempo real, un mapa de calor para una instantánea visual de sectores calientes y otras herramientas útiles. La plataforma thinkorswim es para los comerciantes ETF más avanzados. Cuenta con herramientas de élite y le permite monitorear los diferentes mercados, planificar su estrategia e implementarla en un lugar conveniente, fácil de usar e integrado. Esta plataforma de nivel profesional le permite realizar gráficos avanzados, probar estrategias con paperMoney reg. Y encontrar nuevas ideas, todo en una avanzada plataforma de negociación. Además, TD Ameritrade tiene tecnología de comercio móvil, lo que le permite no sólo monitorear y administrar sus ETFs, sino que los comercializa directamente desde su teléfono inteligente, dispositivo móvil o iPad. Desarrollar una estrategia de negociación Como cualquier tipo de comercio, es importante desarrollar y atenerse a una estrategia que funciona. Los comerciantes tienden a construir una estrategia basada en análisis técnicos o fundamentales. El análisis técnico se centra en las estadísticas generadas por la actividad del mercado, tales como precios pasados, volumen y muchas otras variables. Se utilizan gráficos y otras tecnologías similares. El análisis fundamental se centra en medir un valor de las inversiones basado en datos económicos, financieros y de la Reserva Federal. Muchos comerciantes utilizan una combinación de análisis técnico y fundamental. Por supuesto, la estrategia que elija dependerá del enfoque y las tenencias dentro de cada ETF individual. Por ejemplo, un ETF de bonos corporativos dependerá de la investigación fundamental, como la calificación crediticia de una empresa, ganancias pasadas y futuras, así como las perspectivas económicas para su industria. Un ETF que rastrea un índice bursátil, por ejemplo, garantizará una estrategia basada en datos técnicos de ese índice, o un análisis fundamental centrado en cómo el mercado de valores puede verse afectado por la economía en general, o una combinación de ambos. Con Trade Architect y thinkorswim, tendrás herramientas para ayudarte a construir una estrategia y más. Youll también encontrará un montón de investigación de terceros y comentarios, así como muchas herramientas de generación de ideas. Además, explore una variedad de herramientas para ayudarle a formular una estrategia comercial de ETF que funcione para usted. Stock, Fondos Mutuos, ETF y Opciones utilizan los criterios que usted ingresa para encontrar inversiones que puedan ajustarse a su estrategia. 3:20 Los fondos negociados en bolsa, o ETFs, han cambiado la cara de invertir. Entender cómo se crean las cestas ETF y lo que representan. 3:54 Los fondos negociados en bolsa (ETFs) han crecido en popularidad entre los inversores en las últimas décadas. Este video le ayudará a comprender los riesgos y las posibles recompensas de invertir en esta clase de activos alternativa. 01:27 TD Ameritrade ofrece una experiencia comercial poderosa e intuitiva a través de thinkorswim. 01:46 Convierta su experiencia comercial en una plataforma intuitiva con esta sólida plataforma basada en la web, sin cargos de suscripción, tarifas de plataforma ni mínimos comerciales. 00:30 Echa un vistazo a nuestras poderosas aplicaciones para iPad, construidas con nuestra tecnología de comercio más avanzada. Considere cuidadosamente los objetivos de inversión, riesgos, cargos y gastos antes de invertir. Un prospecto, obtenido llamando al 800-669-3900, contiene esta y otra información sobre una compañía de inversión. Lea detenidamente antes de invertir. Los ETF pueden conllevar riesgos similares a la propiedad directa de acciones, incluyendo riesgos de mercado, sector o industria. ETF negociación de precios hombre no reflejar el valor neto de los activos subyacentes valores. Los honorarios de la Comisión generalmente se aplican. Para negociar ETFs libres de comisiones, debe estar inscrito en el programa. Los ETFs elegibles comprados sin comisión deben ser retenidos por lo menos 30 días. Si vende un ETF dentro de los 30 días de haber sido comprado sin comisión, se aplicará un cargo por operaciones a corto plazo. Morningstar Investment Management LLC es un asesor de inversiones registrado y filial de Morningstar, Inc. La Premier List representa lo que Morningstar Investment Management cree que es el ldquobest-in-classrdquo y ldquotop picksrdquo fondos en cada categoría del universo de fondos sin carga con mínimos Menos de 10.000 y abierto a nuevos inversores disponibles en TD Ameritradersquos plataforma. Los ETFs libres de comisiones seleccionados por Morningstar Investment Management derivan del universo de ETFs disponibles en la plataforma TD Ameritradersquos. El universo de fondos mutuos o ETFs disponibles en la plataforma TD Ameritradersquos no incluye todos los fondos mutuos o ETFs disponibles en el mercado. Tanto el universo de fondos mutuos y ETFs definidos por TD Ameritrade y los ETFs de Premier List y sin comisiones seleccionados por Morningstar Investment Management están sujetos a cambios en cualquier momento sin previo aviso. Los fondos de inversión particulares de la Premier List o los ETFs libres de comisiones seleccionados pueden no ser inversiones apropiadas para usted bajo sus circunstancias, y puede haber otros fondos mutuos, ETFs u otras opciones de inversión ofrecidas por TD Ameritrade que sean más adecuadas. Morningstar Investment Management puede tener opiniones más favorables de ciertos fondos mutuos o ETFs que no están incluidos en el universo de fondos mutuos y ETFs disponibles a través de TD Ameritrade. Las selecciones Morningstar Investment Management se basaron en factores cualitativos y análisis cuantitativo, además del juicio de los analistas de Morningstar Investment Management. Morningstar Investment Management no garantiza que esta información sea exacta, completa o oportuna. Morningstar Investment Management no se hace responsable de los daños y perjuicios derivados del uso de esta información y no está actuando en calidad de asesor de inversores individuales. 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TD Ameritrade fue evaluado contra 15 otros en el 2016 Barronrsquos Online Broker Review, 19 de marzo de 2016. La firma fue clasificada en el primer puesto en las categorías de Mejor para Análisis de Cartera y Reportes , Y ldquoBest para Novices. rdquo TD Ameritrade también fue galardonado con las calificaciones de estrellas más altas (4.5) en ldquoBest para Options Tradersrdquo (compartido con 2 otros) y (4) en ldquoBest para In-Person Servicerdquo (compartido con otros 4). También recibió 4 estrellas en ldquoBest para Frequent Tradersrdquo. Las calificaciones de estrellas están fuera de un posible 5. Barronrsquos es una marca registrada de Dow Jones. L. P. Todos los derechos reservados. TD Ameritrade. Inc. miembro FINRA / SIPC. Esto no es una oferta o solicitud en ninguna jurisdicción en la que no seamos autorizados para hacer negocios. TD Ameritrade es una marca de propiedad conjunta de TD Ameritrade IP Company, Inc. y The Toronto-Dominion Bank. 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